Aucune réglementation ne peut limiter les risques liés au fait d’être débutant en matière de crypto-monnaie.

Alors que la communauté cryptographique réfléchit à ce que l’année à venir réserve aux actifs numériques, une chose est sûre : La réglementation est toujours à l’ordre du jour, et de loin. Mais aucune réglementation ne peut empêcher un investisseur débutant de faire une chute spectaculaire en raison de mouvements non informés et motivés par l’émotion. Et de tels mouvements sont faciles à faire lorsque vous avez peu d’idée de ce à quoi vous avez affaire, ce qui est trop souvent le cas.

Même le marché boursier traditionnel, qui existe depuis un certain temps, est une terra incognita pour une grande partie des investisseurs individuels. Plus de 32 % des personnes interrogées dans le cadre d’une enquête menée par Bankrate en 2021 ont admis qu’elles ne comprenaient pas du tout les actions. Mais aussi inquiétant que cela puisse être en soi, les actions se heurtent à des obstacles différents de ceux des crypto-monnaies. Les entreprises publiques doivent respecter les règles, communiquer consciencieusement leurs informations financières et se soumettre à des audits réguliers. Dans le même temps, les bourses où elles négocient leurs actions et les courtiers sont soumis à leur propre part d’examen.

Bien sûr, rien de tout cela ne signifie nécessairement qu’un investisseur de la rue principale ne peut pas traiter les actions comme un casino et gaspiller son argent dans des investissements risqués. Bien au contraire, c’est leur droit, et ce n’est pas ce que la réglementation est censée régler. Les règles sont là pour garantir que l’investisseur dispose de suffisamment d’informations pour estimer les risques d’un investissement spécifique – et pour donner aux personnes qui tentent d’escroquer les investisseurs une solide tape sur les doigts, en plus d’une amende ou d’une peine de prison.

Il y a donc quelque chose d’assez ironique dans le fait que les investisseurs moins avertis sur le plan financier semblent être plus enclins à investir dans les crypto-monnaies, selon un rapport de 2020 de la Banque du Canada. À moins que la tendance n’ait changé, c’est aussi assez inquiétant, car les actions traditionnelles n’ont rien à envier à la crypto lorsqu’il s’agit d’impasses déroutantes. Il s’agit d’un espace innovant, axé sur la technologie et débordant d’idées et de projets nouveaux, mais pour comprendre ce que font ces projets, il faut souvent avoir au moins une connaissance de base de la technologie qui alimente l’espace, et pas seulement des connaissances financières générales. Il n’est donc pas surprenant qu’un détenteur d’actifs numériques sur trois ne comprenne pas vraiment la crypto-monnaie, décrivant ses connaissances comme inexistantes ou « émergentes », selon une étude de Cardify datant de 2021.

En plus d’avoir à gérer quelque chose d’aussi déroutant par lui-même, les aspirants investisseurs en crypto-monnaies constituent également une cible lucrative pour les escrocs. Souvenons-nous de la pièce Squid Game et des projets Africrypt qui ont fait perdre des millions de dollars aux investisseurs. Il existe même un jargon industriel pour décrire ces fraudes en crypto-monnaies : le terme « rug pull », par exemple, a été inventé pour désigner les opérations malveillantes trop courantes au cours desquelles des développeurs de crypto-monnaies abandonnent un projet et s’enfuient avec les fonds des investisseurs. Ces opérations ont représenté plus de 2,8 milliards de dollars volés en 2021, a mentionné la société d’analyse blockchain Chainalysis dans un récent rapport.

Cela dit, il suffit de jeter un coup d’œil à l’action du prix du Bitcoin ou de l’Ether pour se rendre compte que même les investissements cryptographiques les plus fiables et les plus éprouvés peuvent anéantir une part considérable de vos fonds sur une dégringolade malchanceuse. Mais ce n’est pas pour cela que les traders novices se lancent dans les crypto-monnaies. Ils veulent le ticket d’or pour un avenir prospère, et la perspective scintillante prend le meilleur d’eux, les amenant souvent à négliger les risques élevés impliqués. Pour beaucoup, le trading devient une activité sociale, ce qui est parfaitement acceptable, tant que vous savez ce que vous faites.

Prenons l’exemple de la saga des paris de Wall Street. Trop souvent, nous pensons qu’il s’agit d’une histoire d’investisseurs de détail, de gens ordinaires, qui s’unissent pour faire un gros coup à Wall Street. Ce que l’on perd de vue, cependant, c’est que l’opération audacieuse a décollé grâce à un trader chevronné, et non à un investisseur débutant ordinaire. Les débutants perdaient surtout de l’argent, voire plus. Dans le domaine de la crypto-monnaie, le trading social peut prendre un tout autre volume, avec des milliers de canaux Telegram offrant leurs points de vue sur le marché et ses joyaux cachés. Bien sûr, ils ne sont pas tous des escrocs, mais vous savez que le problème est vaste lorsque même Kim Kardashian et Floyd Mayweather sont poursuivis pour avoir fait la promotion d’une crypto pump and dump présumée.

Alors, quelle est la conclusion ? Tout comme aucun feu de signalisation ne peut vous apprendre à conduire, aucune réglementation en matière de crypto-monnaies ne peut compenser le manque de compréhension des investisseurs à l’égard de l’espace dans lequel ils travaillent. Alors que les crypto-monnaies sont en passe de devenir un phénomène courant, il est grand temps de redoubler d’efforts pour informer les investisseurs particuliers sur ce domaine passionnant et innovant dans lequel ils peuvent plonger.

Les plateformes de négociation de crypto-monnaies elles-mêmes prennent déjà l’initiative d’éduquer les investisseurs en proposant toutes sortes de contenus éducatifs sur la sécurité des transactions et les fondements de la technologie qui sous-tend l’écosystème. Elles publient également des explications sur les signaux d’alarme à surveiller lors de l’examen de nouveaux projets et pièces de monnaie cryptographiques, afin de lutter contre le problème des escrocs. Ces efforts méritent d’être salués, car ils permettent aux petits investisseurs d’appréhender les choses sous une forme facile à comprendre.

Mais une sensibilisation plus large nécessitera un effort plus large – et il est déjà grand temps d’introduire la crypto dans les écoles et les collèges, d’autant plus que la génération Z semble vraiment adhérer à l’édition crypto du mythe de l’enrichissement rapide. Les écoles dispensent déjà une éducation financière, et l’ajout de la crypto au programme est tout simplement la prochaine étape logique dans cette direction. En outre, l’aspect technique de la question peut également inciter davantage d’étudiants à réfléchir à des questions telles que la confidentialité, le cryptage et la propriété des actifs numériques, qui sont les valeurs à la base même de la crypto.

Un jour, la réglementation rendra l’écosystème cryptographique plus sûr et plus transparent, ce qui signifie moins de risques pour les petits investisseurs. Mais les écoles n’ont pas besoin d’attendre ce jour pour commencer à mettre en place leurs propres plans et projets éducatifs, et, à long terme, cela fera plus pour la sécurité des investisseurs que les législateurs ne pourront jamais le faire.